包裝行業之紙包裝行業發展趨勢及主要進入障礙（附報告目錄）
1、 行業競爭格局
我國包裝行業經過多年的發展，目前已經形成了以長三角、珠三角、環渤海灣三個地區為重點區域的包裝產業格局。據中國包裝聯合會統計，上述三大地區包裝工業產值之和約占全國包裝工業總產值的 60%以上。廣東、山東、浙江、江蘇等重點區域的包裝行業主營業務收入仍處于全國領先地位，其中，安徽省、福建省、廣東省、河北省、浙江省在箱紙板產品產量上占據絕對優勢；廣東、浙江、福建、湖北、江蘇在紙制品產量上共計占比超過 50%；廣東、河南、浙江、福建、江蘇在瓦楞紙箱產品方面具有絕對產量優勢。隨著西部地區的大開發、東北工業基地振興、“中部崛起”戰略以及沿海產業向中西部梯度轉移步伐加快等戰略實施，內地省份的包裝產業在近幾年有了一定的發展，但整體產業規模和技術水平與沿海地區相比仍存在較大差距。
相關報告：北京普華有策信息咨詢有限公司《2021-2026年包裝行業全景調研及前景預測報告》
隨著居民消費水平和消費意愿的提升，以及各消費行業的蓬勃發展，尤其是電商行業的發展，包裝行業獲得了巨大的發展空間和行業增長速度。目前，國內紙包裝行業大市場格局具有“大而散”的特點，從事紙包裝行業的企業數量眾多，但包裝行業的集中度比較低，處于市場化程度較高的充分競爭階段。截至 2019 年，我國紙制品包裝行業 CR5 市場份額僅為 4.4%，而澳大利亞紙包裝行業CR2 達到 90%，美國紙包裝行業 CR5 為 78%，國內企業還有很大的市場份額提升空間。另外，截至2018 年，我國包裝用紙人均消費量僅 12 美元/年，距發達國家有較大差距。
總體而言，我國包裝產業分化較為明顯。少部分企業屬行業龍頭企業，具有較強自主創新能力，強大的生產能力，豐富的產品線，能夠很好的滿足下游消費企業對產品包裝高質量生產、高水平設計及高需求訂單量的要求；大部分企業為中小規模企業，自主創新能力不夠，產品結構較為單一，不具備適應市場需求的研發能力。
2、行業發展前景和趨勢
主要前景及趨勢
資料來源：普華有策整理
（1）行業集中度提高
雖然我國紙包裝行業經歷了一段快速發展時期，但是目前我國紙包裝企業前五名合計市場份額不足 5%，相比之下，美國前五大紙包裝企業合計市場份額達到 78%，澳大利亞前二紙包裝企業合計市場份額達到 90%。這一比較結果顯示出我國紙包裝行業的行業集中度偏低，具有很大提升空間。
縱觀發達紙包裝市場國家的發展歷史，都經歷了從行業集中度較低到較高的發展過程。美國最大的造紙龍頭企業國際紙業（International Paper），在 1898 年由 17 家生產紙漿和造紙作坊合并而成，經過野蠻的擴張、兼并和業務多元化發展，成為現在國際紙和紙制品制造業的巨頭。近些年來，國內紙包裝行業也開始出現行業集中度提高的趨勢和苗頭，國內行業龍頭動作頻頻。2016 年，中國紙包裝巨頭合興包裝一舉拿下了美國國際紙業在中國和東南亞地區的包裝業務；2018 年，合興包裝超 7億元全面收購合眾創亞；2018 年，吉宏股份以 1075 萬元的價格收購寧波梅山保稅港區宏恪投資管理合伙企業持有安徽維致環保紙品有限公司 33%的股權，進一步提高公司在環保紙容器產品開發上的優勢。預計國內紙包裝行業龍頭企業會學習國際紙包裝行業巨頭的經驗，通過兼并、收購方式，拓展多元化業務范圍，鞏固自身市場地位，提高自身市場占比，行業集中度將得到提高。
（2）行業空間廣闊
據統計，我國人均紙包裝消費量僅為 12 美元，其中瓦楞紙板消費僅為 40 平方米/年，遠低于美國的 106.9 平方米/年和日本的 107.7 平方米/年，存在超過一倍的增長空間。隨著經濟的持續發展，人們消費水平和環保意識的提高，人們對于食品飲料、3C 電子、日化家化等行業的消費需求和對綠色包裝的要求會推動紙包裝人均消費和消費量的增長。另外，外賣行業的蓬勃發展和電子商務的發展也給行業提供了堅實的支撐。
（3）生產工藝、流程趨向信息化、智能化、融合化
以 5G、人工智能、工業互聯、新能源等所引領的新一輪科技和產業變革，將給以信息技術為基礎的印刷業帶來充足的發展動能。我國將進一步發展印刷包裝行業信息化、數字化、智能化建設，設立數字化車間和智能工廠，利用全流程自動化生產、工業機器人等提高國內企業在應對國際分工調整和全球產業鏈復雜化的能力，提高生產經營效率，優化生產管理流程，促進產業鏈整合，縮小與美日歐發達國家和地區之間的差異。另外，“融合化”將是我國印刷業的重點關注方向。2020 年10 月 12 日至 16 日，2020 年印刷業創新大會在上海召開，“融合化”為此次會議的主題，我國印刷業將從從新產品、新技術、新模式和新業態四個方面，探索融合化發展新路徑。
（4）產品工藝、品類朝著高檔化、多樣化方向發展
從需求方面來看，隨著全球限塑步伐的邁進，越來越多的下游企業會增加對于紙包裝的需求，需求類型的增多會給紙包裝提出更高的要求，比如近年來的鞋盒收藏熱、國潮熱、跨界聯名、趣味包裝、mini 風等等，就在產品規格、印刷質量、產品設計、文化融入等方面提出了更高的要求；另一方面，隨著下游企業對包裝耗材要求的提高，包裝物流成本控制的要求和終端消費者對包裝便利性和個性化的要求提出，紙包裝產品越來越注重低克重、高強度、輕量化、人性化、微定制。從技術方面來看，新型包裝原材料、新型印刷技術、3D 打印技術、云印刷、互聯網包裝、RFID、噴墨印刷等技術都會逐漸加入到紙類包裝印刷行業中來。
（5）回收體系、綠色包裝
環境污染問題日益嚴重，國家出臺了多個環境保護政策，消費者也開始重視自身消費行為對于環境所造成的影響。2019 年“雙十一”，天貓和菜鳥網絡推出了“回箱計劃”，號召 5000 萬人次參與快遞紙箱的回收和循環利用。根據深圳市包裝行業協會發布的文章，到 2030 年，消費者期望包裝回收、再利用更容易，越來越多的消費者希望使用可持續包裝。一方面非綠色包裝，如塑料包裝的生產和消耗量可能將會下降，紙包裝的用量將會上升，紙包裝的材料也會從單一的紙材向復合型、功能型環保材料方向發展；另一方面，隨著國內垃圾回收的正規化和逐步深入，建立成熟完備的包裝回收體系是必然趨勢。
（6）企業生產布局和角色轉變
美國國際紙業（IP）、美國 WestRock 公司、日本王子紙業（Oji）、澳洲紙箱巨頭 Visy、國內煙標巨頭裕同科技等，除了在本國國內多地設立了生產工廠之外，都還積極拓展海外業務。其中，國際紙業業務遍布全球，在北美、歐洲、拉美、亞洲等世界多地設有工廠，Visy 公司在歐洲和亞洲均設有貿易辦事處，2017 年裕同科技印度子公司首次正式出貨。市場需求的增加和生產規模的擴大會使得具有良好經濟條件的公司進行不同程度的擴張，區域性紙包裝公司會拓展生產線，增設國內不同地區生產工廠；行業龍頭除了保持國內工廠布局速度，鞏固國內行業地位之外，還會積極拓展海外業務，謀求新的業務增長點。
3、 行業壁壘
行業主要進入壁壘
資料來源：普華有策
（1）技術壁壘
印刷技術、紙箱生產技術和工藝是決定紙制品包裝，尤其是瓦楞紙包裝產品質量的最重要因素。隨著客戶對于高質量產品的需求轉變和提升，企業在高質量產品線上的投入和新技術的研發投入上必不可少。并且高質量產品線的流暢運轉和新技術工藝的投入使用都需要在實際的生產經營活動中進行相當長的一段時間的實踐。另一方面，隨著國家環保政策的深入實施，業內現存企業需要時刻保持在綠色生產、綠色包裝、環保節能等方面持續投入。因此，已經進入本行業的企業通過多年來的積累，已經在生產經營的各個環節上有了深刻的技術積累和經驗。對于新進入行業的企業來說，缺乏必要的技術積累，難以在短期內建立起完整的生產線，容易出現排污不達標、產品質量不穩定、缺乏相應高端技術等等。未來紙制品包裝會向著對工藝水平、研發能力都有著更高要求的方向發展，現存企業尚且需要及時更新產品技術才能充分滿足用戶需求，保持穩定的市場份額，新進企業就會在技術等上面臨著更加難以逾越的障礙。
（2）人才壁壘
我國的包裝行業正處于大規模擴張時期，生產規模和技術水平都在迅速提高，同時為響應中國制造 2025 及“十三五”規劃等，包裝行業正在積極進行數字化、信息化改革。按照生產流程來看，下游企業對產品品質要求的提高，使得包裝企業需要更多的富有經驗的研發、設計人員，不論是紙箱質量研發、色彩質量提升、印刷技術優化，還是產品平面設計，品牌形象設計、企業文化理解方面，都提出了更高的要求；越來越多數字化生產設備的應用，在設備操作上，給車間負責生產的技術人員提出了更高的要求；在生產經營的流程上，為了滿足日益增長的訂單需求和提高生產經營效率，企業需要更多的供應鏈管理、生產車間管理人才。在以上這些方面，行業現存企業通過多年的積累，已經擁有了相當一批具備行業所需能力的高素質人才。這些人才是企業的核心資源之一，而對于新進企業來說，很難在短時間擁有這樣一批符合條件的人才，也就是說，這給新進企業帶來了在人才方面的障礙。
（3）資金投入和規模化經營壁壘
包裝行業屬于資金密集型行業，需要大量的資金投入。首先，企業需要在固定資產方面投入大量的資金。在成立初期，企業需要新建廠房、新建或租賃產品倉庫、采購標準化生產設備和儀器，其中，高端產品線所需的儀器依賴進口，且售價十分高昂；在穩定運營期間，企業需要對廠房及設備進行維護和更新換代，投入大量資金用于產品研發、優化生產流程和提升管理效率，采購各類原材料（紙張、油墨等）；在開拓發展階段，企業需要投入資金進行市場調研，新建廠房，擴大生產規模，努力形成規模效應。其次，由于包裝行業處于產業鏈的中游，企業的議價能力較弱，可能面臨著更多的成本壓力；企業訂單量會隨著下游企業的需求上下波動，在銷售旺季，訂單數量較多且時間集中，企業需要提前大量購入各類原材料，保證滿足旺季生產經營所需，在原材料采購需求減少的銷售淡季需要承擔一定的原材料市場價格波動的風險；由于正常的生產經營存在賬期，因此，企業需要大量的流動資金來保證款項回收前的正常生產經營。因此，包裝行業前期需要大量的資金投入，后期也同樣需要大量穩定的資金來進行持續投資。這給行業新進企業帶來了較大的障礙。
（4）營運資質壁壘
由于包裝行業的特點，會受到環保政策、物流政策、產品內容物所屬行業準則、生產許可標準等等，一系列的政策條件的限制。在環保方面，企業需要依據最新的環境保護法，規范使用清潔能源和清潔材料，進行產品生產；在生產經營過程中，需要提高資源利用效率，從產品生產的源頭減少污染，對生產過程中產生的污染物，要按照法律和行業規定進行及時有效的處理；企業需要不斷加大環保投入，積極淘汰落后工藝和生產線，使用對環境更加友好的工藝和技術進行生產，同時還要保證產品對人類的健康以及自然環境沒有負面的影響。在未能達到環保政策要求的情況下，企業可能被勒令退出行業；未能取得行業經營許可證的情況下，任何個人和單位都不能從事包裝印刷業務。這給行業的新參與企業帶來了資質壁壘。
（5）客戶資源壁壘
包裝行業企業的下游企業為各個類型的廠商，雖然包裝企業和下游客戶之間存在一定程度的相互依存關系，但是包裝企業更多時候是根據下游企業所需進行相關生產，因此包裝行業具有相對較低的議價權和合作地位。在和下游企業成功建立合作關系，成為其穩定供應商之前，因為產品包裝一定程度上代表著產品品質，還能夠起到推廣營銷的作用，所以在選擇包裝企業時，下游企業會十分謹慎，因而包裝企業需要滿足下游企業一系列嚴格的審查程序和選擇標準，包括但不限于企業規模、產能、研發能力、技術水平、設計能力、產品品質控制、安全管理能力等等。一旦和下游企業建立了良好的合作關系，往往就會形成長期穩定的持續合作關系，也就形成了客戶資源壁壘。由于各個因為下游企業的產品不盡相同，往往是非標產品，產品與產品之間的差異很大，因此這些企業很少會隨意更換供應商，以確保產品包裝能夠在長期的一段時間內保持品質、產量上的穩定。
（6）產品與服務、品質與信譽壁壘
隨著經濟水平的不斷提高，人們的審美要求也在提高，下游企業客戶和市場對于包裝的認識也在隨之提升，包裝對產品的宣傳推廣營銷的重要性在不斷提高。在這種背景下，客戶對于產品的品質就會提出更高的要求。而一般企業在研發能力、產品設計水平、生產能力上難以形成匹配，因此很難滿足需求。那些在行業中有著深厚積累，從單一的生產型企業轉型到集咨詢、設計、生產、售后為一體的服務型包裝企業能夠很好的滿足客戶不斷更新、不斷提高的要求。這些企業在多年的生產經營中積累了大量的用戶，加上包裝行業的用戶粘性高，用戶跳出率低，會在企業與下游企業之間，下游企業與下游企業之間產生一次又一次地正反饋，為企業帶來優秀的口碑和可靠的信譽。相比之下，這給新進企業帶來了短時間難以逾越的產品品質、服務與信譽壁壘。