汽車熱管理系統行業發展態勢及面臨的機遇
1、行業概況
汽車系由成千上萬個不同功能、不同材料的零部件組成的智能系統，且不同零部件的工作運行溫度和材料耐受溫度均存在一定差異。汽車熱管理系統的主要作用就是通過加熱、保溫、散熱等方式，使得不同零部件在合適的溫度下工作，以保障汽車的功能安全和使用壽命。
由于新能源汽車與傳統燃油汽車存在構造上的差異，新能源汽車熱管理系統的覆蓋范圍、實現方式相較傳統燃油汽車發生了較大改變，其對于零部件節能性、安全性等方面的要求相對更高。例如，新能源汽車的空調系統在驅動力和制熱源方面與傳統燃油汽車存在較大差別，其空調壓縮機不再由發動機驅動，空調系統不能依靠發動機預熱工作，需要采用PTC（正溫度系數熱敏電阻）加熱或者熱泵空調等新技術方式。因此，新能源汽車熱管理系統相較傳統燃油汽車熱管理系統更為復雜，對整車的重要性愈加提升。
新能源汽車熱管理系統主要包括空調熱管理系統、電機和電控冷卻系統以及電池熱管理系統三大部分，其不僅需要為乘員艙提供舒適的溫度，還需要為整車的動力電池倉及電子控制系統提供熱管理，以避免發生極端氣溫下的性能或安全問題，其涉及整車的舒適性、安全性和續航能力，屬于新能源汽車的關鍵子系統技術。
同時，由于新能源汽車動力電池對工作環境溫度有嚴格要求，熱管理系統對動力電池的性能、安全性、壽命及使用成本等方面有著至關重要的影響，新能源汽車熱管理系統的性能優劣將直接影響汽車的整體性能。
資料來源：普華有策
2、新能源汽車保持發展態勢，帶動核心部件市場需求
近年來，國家對于環保治理的要求日益嚴格，中國汽車產業正處于轉變發展方式、優化產業結構、轉換增長動力的關鍵時期，新能源汽車有望保持長期持續發展態勢。根據中國汽車工業協會統計，2021年，我國新能源汽車產銷量分別為354.5萬輛及352.1萬輛，較上年同期分別增長159.52%及157.57%。其中，純電動汽車產銷量分別達294.2萬輛和291.6萬輛，較上年同期分別增長166.24%和161.52%；插電式混合動力汽車產銷量分別達60.1萬輛和60.3萬輛，較上年同期分別增長131.15%和140.24%。
新能源汽車熱管理系統作為新能源汽車的核心關鍵部件，將隨著我國新能源汽車市場規模的不斷擴大而持續保持發展趨勢。同時，在新材料開發使用、制造工藝水平不斷提升、電子創新技術持續發展的背景下，新能源汽車熱管理系統將向著輕量化、自動化、高效節能的方向發展，新能源汽車電動壓縮機變頻驅動器、新能源汽車PTC電加熱控制器作為新能源汽車熱管理系統的核心配件，將具備廣闊的市場前景。
3、行業發展態勢
隨著各國政府對新能源汽車的推廣，在汽車電動化和綠色節能趨勢的推動下，新能源汽車熱管理系統顯得愈發重要。對于動力電池而言，熱管理是維持合適的溫度及均勻性的必要措施，適宜的溫度將有效提高汽車的安全系數和性能。
（1）使用液冷電池熱管理方案保持電池溫度的均勻性
新能源汽車熱管理系統未來的發展方向是使用效率更高的液冷電池熱管理方案，其可分為直冷方案和冷卻劑回路方案，從而有效保持電池溫度的均勻性。直冷方案是將電池包內部的板式蒸發器通入制冷劑并接入空調制冷劑回路，利用蒸發吸熱，從而起到帶走電池包熱量的作用；冷卻劑回路方案是依靠其電池獨立的冷卻劑回路的設計發揮效能，在溫度較低時通過低溫散熱器進行冷卻，在溫度較高時通過電池冷卻器與空調制冷劑回路進行熱交換并完成冷卻。
（2）熱泵空調系統在新能源汽車中的應用
近年來，PTC（即正向溫度系數電阻，一種直熱式半導體材料，具有正溫度敏感性，其電阻在臨界溫度之上時急劇升高，隨之發出高熱，可實現制暖效果）模式已成為最普遍的新能源汽車空調系統的加熱方式，具備材料耐用、結構簡單、制熱效果好等優點，但能耗相對較大，進而影響新能源汽車的續航里程。
熱泵模式下，制冷劑在空調的蒸發器和冷凝器及閥體間流動，將熱能從低位熱源向高位轉移，從而達到制熱或制冷的效果，相較于PTC模式可大幅度節約電能，進而有效延長新能源汽車的續航里程，但其技術要求較高，現階段的成本仍然相對較高。
4、面臨的機遇
（1）產業政策支持
新能源汽車屬于國家戰略新興產業，2020年以來，國家陸續出臺購置補貼、延長免征購置稅、雙積分等多項重要政策，繼續支持新能源汽車發展。
2020年4月，財政部、稅務總局、工信部發布的《關于新能源汽車免征車輛購置稅有關政策的公告》提出，“自2021年1月1日至2022年12月31日，對購置的新能源汽車免征車輛購置稅。免征車輛購置稅的新能源汽車是指純電動汽車、插電式混合動力（含增程式）汽車、燃料電池汽車”。
2020年6月，工信部、財政部、商務部、海關總署以及市場監管總局聯合發布的《關于修改〈乘用車企業平均燃料消耗量與新能源汽車積分并行管理辦法〉的決定》（以下簡稱“雙積分政策”）指出“2019至2023年度，新能源汽車的積分比例要求由10%增加至18%”。根據雙積分政策，汽車廠商為滿足雙積分要求，將需要生產銷售更多的新能源汽車，從而進一步提升車企研發生產新能源汽車的積極性。
2020年10月，我國審議通過的《新能源汽車產業發展規劃（2021-2035年）》指出，“到2025年，我國新能源汽車市場競爭力明顯增強，新能源汽車新車銷售量達到汽車新車銷售總量的20%左右。同時，2021年起，國家生態文明試驗區、大氣污染防治重點區域的公共領域新增或更新公交、出租、物流配送等車輛中新能源汽車比例不低于80%”。根據中汽協數據統計，2021年度國內新能源汽車實現銷量352.1萬輛，滲透率為13.40%，與上述發展規劃目標仍存在差距。
2020年10月，由工信部指導、中國汽車工程學會組織編制《節能與新能源汽車技術路線圖2.0》正式發布，提出“預計到2035年，我國節能汽車與新能源汽車年銷量各占50%，汽車產業實現電動化轉型”。
上述政策的實施一方面通過稅收優惠等形式刺激新能源汽車的消費需求，另一方面通過補貼退坡、提高補貼精度、強化資金監管等方式引導新能源汽車行業向高質量方向發展。同時，各級地方政府陸續出臺一系列政策，為新能源汽車的發展提供良好的政策環境，新能源汽車熱管理系統行業將受益于以上政策推動。
（2）整車市場的穩步發展成為汽車零部件制造企業成長的重要驅動力
得益于國民經濟的持續增長及各項鼓勵汽車消費政策的陸續出臺，中國汽車產業呈現持續穩健的發展態勢。根據中國汽車工業協會統計數據顯示，我國汽車產量從2009年的1,379.10萬輛增長至2021年的2,608.20萬輛，年均復合增長率達5.45%；汽車銷量從2009年的1,364.48萬輛增長至2021年的2,627.50萬輛，年均復合增長率達5.61%。汽車整車市場的穩步發展構成了汽車零部件制造企業成長的重要驅動力。
（3）汽車零部件全球化采購趨勢將給零部件企業帶來發展契機
在全球經濟一體化的趨勢下，汽車產業的競爭日趨激烈，全球各大汽車廠商與零部件供應商為了降低成本，逐漸減少汽車零部件的自制率，開始在全球范圍內進行配套零部件的采購。整車廠將其核心優勢產品外的零部件交給供應商進行設計開發，將為配套零部件生產廠商帶來潛在發展機遇。
隨著中國汽車零部件生產廠商制造水平與技術水平的不斷提升，加之我國相較于發達國家具備人力資源、生產資源的比較優勢，在汽車零部件全球化采購的推動下，我國汽車零部件生產廠商將呈現快速擴張的趨勢。
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